الأسئلة الشائعة
هل يمكن إعطاء مزيد من التوضيح عن هذه العملية؟
● تتضمن هذه العملية ثلاث مراحل وهي إصدار حقوق أولوية بقيمة 6
مليارات ريال والتي سيليها تخفيض لرأس المال، ومن ثم توزيع كامل حصة
المجموعة في شركة المراعي البالغة 34,52% إلى مساهمي صافولا
المستحقين.
● ستخضع الثلاث مراحل لموافقة الجهات النظامية والجمعية العامة غير
العادية لمساهمي صافولا.
● سيتم الإفصاح عن أي تفاصيل جوهرية فور توفرها.
ما هو التأثير المتوقع على الهيكل الرأسمالي لصافولا؟
● تهدف صافولا إلى تعزيز مركزها المالي وسداد ديونها ومواصلة
الاستثمار في محفظتها.
● إن الهدف يتمثل في تحقيق نسب مالية أكثر تحفظاً بالإضافة إلى مركز
مالي قوي ومستدام.
ما هو الدافع/الهدف من هذه العملية؟
● إن الدافع لهذه العملية هو تعظيم القيمة الاستثمارية للمساهمين، حيث إن القيمة السوقية (رسملة السوق) لشركة صافولا خلال السنوات الماضية كانت مساوية تقريبا للقيمة السوقية لحصتها في أسهم شركة المراعي.
لماذا توجهت صافولا إلى إصدار حقوق الأولوية؟
● سيتم استخدام المتحصلات من هذه العملية في تعزيز مركز صافولا
المالي، وسداد ديونها، ومواصلة الاستثمار في تنمية محفظة شركاتها
الاستثمارية.
● كما سيمكن صافولا من توزيع كامل حصتها في شركة المراعي على
مساهميها المستحقين وذلك بعد عملية تخفيض رأس المال المخطط لها.
على أي تقييم سيتم إصدار حقوق الأولوية؟
● لم يتم بعد تحديد التقييم المتعلق بحقوق الأولوية وسيتم الإفصاح عن ذلك للمساهمين بعد أخذ الموافقات اللازمة من الجهات النظامية.
ما هو تأثير إصدار حقوق الاولوية على مساهمي صافولا؟
● لن يحدث تخفيض في نسبة الملكية لمساهمي صافولا الذين يشاركون في
عملية حقوق الأولوية.
● أما المساهمون الذين لن يشاركوا في عملية حقوق الأولوية ستنخفض نسب
ملكيتهم في صافولا.
هل صافولا غير قادرة على تلبية التزاماتها المالية الحالية من خلال التدفقات النقدية المتوفرة لديها؟.
● تمتلك صافولا تدفقات نقدية كافية من عملياتها التشغيلية لتلبية
التزاماتها المالية القائمة بما في ذلك تعهدات وشروط الديون المحددة
من قبل المقرضين.
● ستمكن عملية اصدار حقوق الأولية صافولا من تعزيز مركزها المالي،
وسداد ديونها، والاستمرار في الاستثمار في نمو محفظتها الاستثمارية
بالإضافة إلى تمكين توزيع أسهم صافولا في شركة المراعي.
● إن الهدف من توزيع أسهم صافولا في شركة المراعي هو تعظيم القيمة
الاستثمارية لمساهمي صافولا، الذين سيستفيدون من خلال ملكيتهم
المباشرة من فرص النمو وتوزيعات الأرباح المستقبلية لإحدى أكبر شركات
الأغذية الرائدة في المنطقة، وفي ذات الوقت سيستمرون في الاستفادة من
فرص النمو وتعظيم القيمة المستقبلية لمحفظة صافولا الاستثمارية.
بالنسبة للمساهمين الذين لن يشاركوا في حقوق الأولوية، كم ستبلغ نسبة التخفيض في ملكيتهم؟
● بالنسبة للمساهمين الذين لن يشاركوا في عملية حقوق الأولوية:
- سيكون هناك انخفاض في نسبة ملكيتهم في صافولا.
- سيحصلون على عدد أقل من أسهم المراعي مقارنة بالمساهمين
المشاركين.
- سيستفيدون من فرصة بيع الحقوق الخاصة بهم، وسيتم تحديد قيمة هذه
الحقوق مع تقدم مراحل التنفيذ.
بالنسبة للمساهمين الذين لن يشاركوا في حقوق الأولوية، هل سيحصلون كذلك على أسهم في شركة المراعي؟
● نعم، سيحصلون على أسهم في المراعي، ولكن عدم مشاركتهم في حقوق الأولوية سيؤدي إلى حصولهم على عدد أقل من أسهم المراعي مقارنة بالمساهمين المشاركين.
كيف ومتى يمكننا الاشتراك في حقوق الأولوية؟
● ستقوم صافولا بالإفصاح عن كافة التفاصيل فور الحصول على الموافقات اللازمة.
نظراً لأن المراعي تُعد من الأصول الرئيسية في محفظة صافولا الاستثمارية، يرجى شرح الأسباب وراء عملية التوزيع؟
● يُعد استثمار صافولا في شركة المراعي من أنجح استثماراتها حتى
تاريخه، حيث تضاعفت قيمة استثمار صافولا في المراعي أكثر من 100 مرة
منذ الاستثمار الأول في عام 1991.
● إن القيمة السوقية لصافولا (رسملة السوق) خلال السنوات الماضية
كانت تتبع طرديا لقيمة الحصة التي تملكها صافولا في المراعي.
● وستركز صافولا مستقبلاً على الاستثمار في تنمية شركاتها الرئيسية
الرائدة في قطاعي الأغذية والتجزئة، وسيستمر المساهمون أيضاً في
الاستفادة من هذا النمو بشكل مباشر.
● وستستمر صافولا في دراسة الخيارات الاستراتيجية لتحقيق وتعظيم
القيمة الاستثمارية لشركات المجموعة التي تتمتع بفرص جاذبة لتحقيق
قيمة استثمارية وعوائد إضافية.
كيف يتم تسجيل استثمار المراعي في حسابات صافولا؟
● يتم تسجيل استثمار المراعي في القوائم المالية لصافولا كاستثمار في شركة زميلة. كما تسجل التدفقات من المراعي ضمن الدخل التشغيلي لصافولا.
كم سيحصل المساهمون من أسهم المراعي لكل سهم من أسهم صافولا؟
● سيتم تحديد والإفصاح عن ذلك لاحقاً بعد أخذ الموافقات الازمة من الجهات النظامية.
متى وكيف سيحصل المساهمون على أسهم المراعي؟
● تخضع هذه العملية للموافقات النظامية وموافقة الجمعية العامة غير
العادية للمساهمين وسيتم توزيع أسهم المراعي. بعد إصدار حقوق
الأولوية.
● سيتم الإفصاح عن المزيد من المعلومات بعد الحصول على الموافقات
المطلوبة.
ما هو تخفيض رأس المال؟
● إن عملية تخفيض رأس المال هي عبارة عن تقليل لرأسمال الشركة من خلال إلغاء عدد من الأسهم الحالية.
لماذا تخططون لتخفيض رأس المال؟
● بعد إصدار حقوق الأولوية، ستقوم صافولا بعملية تخفيض لرأس المال بالقيمة الاسمية، مما يقلل من عدد الأسهم المصدرة، والتي تحسن هيكل رأس المال وستمكن صافولا من عملية توزيع كامل حصتها في شركة المراعي على مساهميها.
ما هي الرؤية الاستثمارية لصافولا بعد العملية؟
● بعد إتمام العملية، ستستمر صافولا في العمل كشركة قابضة استثمارية
استراتيجية في قطاعي الأغذية والتجزئة في منطقة الشرق الأوسط وشمال
أفريقيا وتركيا.
● كما تتضمن الرؤية الاستثمارية المستقبلية الفريدة لصافولا ما يلي:
- أن تكون الشركة الرائدة في سوق السلع الاستهلاكية (FMCG) المتنوعة
في المملكة ومنطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا وتركيا.
- نموذج أعمال مرن قائم على تخصيص أولويات الموارد للتركيز على
الأعمال التشغيلية الأساسية والتي تتمتع بفرص للنمو.
- تقوية التدفقات النقدية بهدف تعزيز هيكل رأس المال وتحقيق توزيعات
أرباح للمساهمين.
- دعم الاستراتيجية المستقبلية للاندماج والاستحواذ وتوفير السيولة
الضرورية لتمويل الاستحواذات.
ما رؤية صافولا المستقبلية فيما يخص شركة بنده للتجزئة في ضوء هذه العملية؟
● تواصل مجموعة صافولا - كشركة استثمارية استراتيجية قابضة - تقييم فرص تعظيم القيمة للمساهمين من خلال خيارات النمو المختلفة لتحقيق عوائد من شركاتها وعملياتها، حيث إن بنده تعتبر جزءا هاماً من محفظة صافولا الاستثمارية، عليه، فإن تسليط الضوء على التوجه الاستراتيجي للمجموعة بخصوص بنده يُعد ذا أهمية لتقديم رؤية مستقبلية شاملة في ضوء هذه العملية، ولذلك فإن صافولا تدرس إمكانية إدراج بنده في المستقبل.
إخلاء مسؤولية
نُرحّب بتواصلك معنا في أي وقت!
